5穷6绝7翻车

永星

早盘盘面上，
全市场共有超3200只个股上涨。锂矿股领涨市场，能源金属强势走高。有色金属延续涨势，盛达资源走出3连板。电网设备板块走强，相关个股掀“涨停潮”，中国西电、中能电气纷纷涨停。
锂矿股集体走强，带动能源金属板块领涨市场。其中盛新锂能、永杉锂业、*ST威领纷纷涨停，远航精密涨9.6%，赣锋锂业、融捷股份均涨超6%，永兴材料、天齐锂业、华友钴业等同步走高。
7月23日11点左右，碳酸锂主力合约盘中涨幅超4%，当前报147140元/吨。锂矿股表现企稳，市场看空情绪或在逐渐消化中。
下跌方面；半导体板块重挫，华虹宏力跌超12%。白酒、游戏、电子化学品、创新药等板块跌幅居前。华虹宏力跌12.58%，中芯国际跌超7%，寒武纪、海光信息、中微公司、沐曦股份均跌超5%。

永星

7月24日，多家上市公司发布利好公告。
1，宁德时代(300750)：拟以200亿至400亿元回购股份并用于注销7月24日，宁德时代公告称，公司拟使用自有或自筹资金以集中竞价交易方式回购公司A股股份，回购资金总额不低于200亿元且不超过400亿元，回购价格上限为573元/股。回购的股份将用于注销并减少公司注册资本，回购期限自股东会审议通过之日起12个月内。
2，道氏技术(300409)：上半年净利润同比增长25.92%7月24日，道氏技术发布2026年半年度报告，实现营业收入47.94亿元，同比增长31.21%；归属于上市公司股东的净利润2.9亿元，同比增长25.92%。
3，赛诺医疗(688108)：预计2026年半年度净利润同比增长263.66%7月24日，赛诺医疗公告称，预计2026年半年度归属于上市公司股东的净利润为5033万元，同比增长263.66%。业绩增长主要得益于冠脉业务产品持续放量及神经业务新品销量增长显著，营业收入同比增长26.68%，同时成本管控效果明显，研发费用下降。
4，淳中科技(603516)：拟5000万元至1亿元回购股份用于减资7月24日，淳中科技公告称，公司拟以集中竞价交易方式回购股份，金额不低于5000万元(含)，不超过1亿元(含)，回购价格不超过173.61元/股，回购股份将全部用于减少注册资本。回购期限自股东会审议通过之日起12个月内。
5，青岛啤酒(600600)：控股股东及其一致行动人拟增持1.5亿至3亿元7月24日，青岛啤酒公告称，公司控股股东青啤集团及其一致行动人基于对公司未来战略发展的信心及长期价值认可，拟自2026年7月24日起6个月内，通过上海证券交易所交易系统以集中竞价方式，及香港联合交易所有限公司系统增持公司A股及H股股份，合计拟增持金额不低于1.5亿元且不超过3亿元。首次增持已实施，增持A股4万股、H股6.2万股，合计金额约456.9万元。
6，蓝思科技(300433)：与Intel签署合作备忘录 重点关注TGV先进封装7月24日，蓝思科技公告称，全资子公司蓝思国际(香港)有限公司近日与Intel Corporation签署合作备忘录，双方将就玻璃基板穿孔成型、高精度激光加工、金属化通孔沉积及多层互连布线等关键工艺（包括但不限于上述内容）相关的潜在合作进行讨论和评估，Intel将提供说明性架构信息、可制造性设计（DFM）指南、基准测试方法和验证方法。公司在TGV精密加工、微孔成型、金属化沉积及多层互连等工艺方面拥有长期技术积累，已建有相关中试线并开展样品试制，目前已向部分潜在客户送样评估，部分客户已通过初步概念验证，并进入技术测试阶段。本备忘录的签署有助于公司与Intel建立长期、稳定、互信的战略合作伙伴关系。
7，三一重工(600031)：拟4亿元-8亿元回购股份7月24日，三一重工发布公告，公司拟以4亿元-8亿元回购股份，用于A股员工持股计划。回购价格不超过27.96元/股。

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7月24日，
沪深两市成交额1.93万亿，创三个多月以来的新低，较上一个交易日缩量2642亿。
盘面上，市场热点较为杂乱，全市场4940只个股下跌，上涨只有555票。
从板块来看，半导体设备概念表现活跃，托伦斯20CM4天3板，至纯科技涨停。端侧AI概念震荡拉升，博通集成涨停。军工板块走强，长城军工、湖南天雁走出2连板，建设工业涨停。电网设备概念反复活跃，顺钠股份、太阳电缆、汉缆股份走出2连板。
下跌方面，算力租赁概念集体走弱，利通电子跌停。电力板块调整，京能电力、大唐发电、粤电力A跌停。
截至收盘，沪指跌1.61%，深成指跌2.47%，创业板指跌2.65%。

个股涨跌方面；
两市共40股涨停（不包括北交所、ST及未开板新股），11股未封住涨停，封板率78.43%。两市连板股共17家，其中，电网设备股长缆科技、并购重组股爱丽家居4连板。
整体看，今日个股跌多涨少，全市场上涨个股534家，比上一交易日减少86.64%。算力芯片 | 算力芯片板块拉升，魅视科技涨停，翱捷科技、澜起科技、沐曦股份等股涨幅居前。消息面，WAIC期间，华东地区（杭州）首座国产TPU千卡智算集群落成仪式举行。该集群由杭州电信、中兴通讯与中昊芯英联合打造，为中国电信体系内首个大规模国产TPU集群部署项目。

端侧AI板块走高，博通集成涨停，晶晨股份、瑞芯微等股涨幅居前。消息面，近日，依据《生成式人工智能服务管理暂行办法》，中国网信网公布了新增的7款提供手机端侧生成式人工智能服务的备案信息，端侧AI正加速从概念走向合规落地。
电力板块局部活跃，新能股份涨停，拓日新能涨近10%。消息面，7月多地电网用电负荷持续刷新历史峰值，江苏电网最高负荷达1.5759亿千瓦，浙江达1.33亿千瓦，全国最高负荷达到15.51亿千瓦。

永星

7月24日，

菲方在中国黄岩岛管辖海域参与侵权行动的官方船只达到了11艘，并有大量渔船在周围非法聚集。根据中国海警此前通报，菲方在一个点位集结如此多的船只比较罕见。其中，菲3001、3005、3017三艘公务船不顾中国海警一再劝阻和警告，执意侵闯中国黄岩岛领海。中国海警依法对菲侵权船只采取喊话警告、拦阻管制、水炮喷射等必要措施予以坚决驱离。

据《环球时报》记者了解，此次菲方强力冲闯的意图十分明显，其3001船始终在以高速状态向中国黄岩岛12海里范围内冲闯。记者获取的现场视频显示，菲3001船还装上了防撞垫，为预期的船只碰撞做准备。而面对高速冲闯的菲3001船，中国海警3303舰则演示了高速航行中水炮喷射的技能。在“追击”菲3001船的过程中，中国海警3303舰从后方精准喷射驾驶室后方，迫使菲3001船调头驶离中国黄岩岛方向。

也是在同一天，参与侵权的菲海岸警卫队9701舰，也遭到了中国海警5306舰的水炮喷射反制。记者获取的视频显示，菲9701舰上用于高速冲闯的橡皮艇，成为中国海警5306舰的重点打击对象。有知情人士向《环球时报》记者介绍称，对于此次参与侵闯行动的菲9701舰，中国海警舰船之前一直是采取警示性水炮的手段，但今天菲9701舰却主动向中国海警5306舰靠近，似乎是要“找打”，甚至于将船尾主动移向中方舰船水炮的攻击方向。在遭到水炮反制后，菲方船只很快就调头撤离，碰瓷痕迹明显。

“应当说菲方这种‘饱和式侵权’的方式，应对起来难度会比较大。”中国社科院和平发展研究所研究员杨霄7月24日接受《环球时报》记者采访时介绍称，中方并不担心菲军方的大船，因为菲军方的船再大，在中国海上维权力量面前也毫无优势。反倒是菲方出动一群小船，以“碰瓷”的方式冲闯，这反而会加大我方维权的难度。“但根据现场视频来看，菲方的这种策略也‘破产’了，一则是因为，中方的反制很坚决，只要触及‘红线’，一定采取强力手段反制，另一方面是因为中方在现场的维权力量十分丰富，准备非常充分。”

中国海警局新闻发言人姜略7月24还指出，这是菲继7月20日位仁爱礁暴力袭击中国海警执法人员后，又连续两天派舰船侵闯中国黄岩岛管辖海域，在南海多点生事、蓄意挑衅，严重侵犯中方主权和海洋权益，严重破坏南海和平稳定。

在中国南海研究院南海历史文化研究所所长陈相秒看来，菲军方目前陷入了一种“关注度焦虑”。

“因为其采用的碰瓷手法套路化明显，攻击中方的言论千篇一律，以菲海警发言人塔里埃拉为代表的一些菲政客，日复一日地用漏洞百出的错误言论抹黑中方，给人一种‘无能狂怒’的感觉，他们更像是表演型的‘网红’，而不是实干型政客。”陈相秒认为，菲军方围绕所谓“透明度战略”采取这一系列举措，已经严重消耗菲政府公信力，也在国际舆论场上造成了一种“视觉疲劳”，现如今，对于菲军方挑衅行动的国际关注度每况愈下，热度大不如前，对于将认知战视为主要策略的菲军方，这显然是一种难以接受的失败。为了吸引眼球，保持关注度，菲军方唯一的办法就是把自己的军人和所谓的渔民送上挑衅一线，要求他们“动作更大一点，挑衅更凶一点，冲突更多一点，对抗更激烈一点。”唯有通过这种方式，才可以制造话题，维持热度，从而对内夺取更多的话语权，对外争取更多的支援。“这也就是菲军方为何在近期异常‘亢奋’的原因之一。”

然而对于菲军方打的这个算盘，中方应对自如。陈相秒进一步分析称，这也就是中方为何始终在以一种理性克制的态度去采取反制措施。一方面对于领土主权和海洋权益问题坚决反制，寸海不让，另一方面在反制方式上灵活多样，避免事态如菲方预想的那样去扩大。“面对菲方的孤注一掷，想要实现这个目标其实难度比较大，但目前看来中方的策略比较成功，整体局势可控，确保了南海的和平稳定。”

中国海警局新闻发言人姜略7月24表示，我们正告菲方立即停止侵权挑衅行径，否则由此产生的一切后果由菲方承担。中国海警将持续依法在中国管辖海域开展维权执法活动，坚决维护国家领土主权和海洋权益。

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7月27日长鑫上市等于抽血效应结构化（科创内部分流）+ 利空出尽变盘点。全市场不会因它继续崩，但也不会当天普涨反转；短期承压1-3日 至触底修复，真正受益的是设备材料+长鑫自身价值发现，真正被虹吸的是无业绩的存储概念和小科创。这次不是2007中石油，更像2020中芯的低位缩小版；当日磕碰，两周内修复。
以上为个人基于历史样本与当前筹码结构的推演，非投资建议；长鑫开盘价若极端偏离，需重新校准情绪，及时修正盘面预判。

liyuan-sh

永星 发表于 2026-7-26 13:29
7月27日长鑫上市等于抽血效应结构化（科创内部分流）+ 利空出尽变盘点。全市场不会因它继续崩，但也不会当 ...

个人认为这次牛市已经完蛋了。
每一次反弹都是出货的机会 ，95%的股票都无法超过前期的高点。

永星

周末，
不靠谱说停止对伊朗轰炸算是周末传来的一个利好。
近期菜市场盘面上一些现实：
1、并非只有大A跌，外面全球硬科技股灾。
2、因为宏大叙事变化引发股灾发生。
3、大A跟着涨跟着跌。
大A指数典型的特征：
1、缩量
2、技术面的杀跌恰好是落在前期震荡平台，理应有支撑。
中期几点看法：
1、只有极少个别的科技股未来能凭借业绩股价回到高点。
2、科技急跌之下有需要反弹，绝大多数个股反弹是逃命的机会。
3、老登股在资金的重新平衡下还会进行估值修复。但目前有调整巩固的需要。
4、公募基金又重新开始搞有色，宁德时代巨资回购是大利好。
5、微盘股、超跌而且有业绩支撑的个股将会迎来高低切换的机会；密切关注下一轮新题材接力轮动。

永星

中东局势跟随油价起落而变化、、、、

永星

三六零首任董秘公开追讨2600万元股权激励

7月24日下午，曾经担任360首席法律顾问、A股上市公司三六零的首任董事会秘书张帆，在其个人公众号发布文章《七年之辛：360首任董秘2600万维权实录一》，揭开其七年讨薪内幕。

张帆在文章中称，作为一名资深国际律师，没想到会走上向360集团公开维权之路。

张帆表示：“我离开360集团七年了，公司还欠我两千多万元股权激励款项，到现在一分钱都没有支付。多年来我数次与360进行善意沟通，毫无效果，今年七月初，我抱着最后的希望给360集团实控人周鸿祎先生发微信，他看过之后，把我拉黑了。今天这篇文章，是我迈出公开维权的第一步。”

张帆是360集团从美股回归A股借壳江南嘉捷的直接参与者，而正是回归A股的员工持股平台，成为风暴的中心。

公开资料显示，张帆于2013年加入360集团，并获得限制性股票，随后，2015年下半年，360集团启动美股私有化，私有化过程中，张帆和2000多名员工所持有的未归属期权和限制性股票，被"翻转"（rollover）至境内持股实体——天津奇睿众信科技合伙企业 (注：后更名为天津众信股权投资合伙企业，后又更名迁址为上海冠鹰企业管理合伙企业)，在三六零持股比例为2.82%。

同时，这一翻转安排有明确的协议约定及美国证监会公开披露的法律文件备案。

上海冠鹰在2021年清仓减持了全部三六零股票，并且已经向部分员工进行了兑付。

不过，张帆的股票并未兑付，她在文章中表示："2013年至2019年，我作为首席法律顾问，深度参与了360的美股私有化、境内外重组和A股借壳上市的全过程，后兼任A股上市公司三六零的首任董事会秘书，压力大责任大，兢兢业业，不敢懈怠。2018年8月，我辞任上市公司董秘，2019年3月，我从360彻底离职了。离职时，我持有的2,016,000股股权激励权益，我本以为离职后公司会按约定正常兑付。然而，离职七年了，平台减持五年了，一分钱也没有。"

2026年7月9日，张帆想做最后的善意努力，通过微信向周鸿祎发送了信息，“想约周总聊聊，看到底问题出在哪。”

张帆没想到的是："周总看过信息后一言不发地把我拉黑了。"

“悲愤交加，有辱斯文”，是当时涌上张帆心头的八个字。

在视频中，张帆出镜并表示："相关转让手续都是完备的，都在美国证监会进行了备案并公开披露的。回到A股之后，360在2021年把持股平台上的股份都卖了，欺负大家手里没有过硬的材料，欺负大家不愿意和公司撕破脸。受欺负的人也包括我。"

张帆最后表示，从2010年到2019年，不管作为外部律师还是公司法律高管，服务了360九年时间，最后是这样一个下场，人不能过于忍气吞声被欺负，所以开始通过公开方式进行维权。

截至当前，360集团、三六零均未对本次事件进行回应。

永星

老美在中东军事行动的长期化正快速转化为美国国内的经济阵痛。
布伦特原油价格在冲突爆发后快速冲破每桶90美元大关，金融机构预测若战局持续，原油价格可能突破120美元。美国国内普通汽油零售价格已重新站上每加仑4美元的高位，通胀压力再次向消费端传导。
对于面临2026年中期选举的特朗普政府而言，高企的油价与美军士兵的伤亡名单构成了直接的政治风险。在军事手段无法快速收尾、经济成本急剧飙升的背景下，白宫不得不调整对抗节奏，通过公开发表外交谈判言论降低政治风险，试图在战略困局中寻找收场契机。老美国内经济与政治承压，加上油价大涨与中期选举的双重阴影，前后持续了快五个月，两轮集中轰炸，两次主动停战，所有的军事推演、政治算计和“速胜”预期，全部落空。
打了13天后，不靠谱普突然宣布暂时停火，上一次还坚持了39天，这下美国的脸又一次丢尽了、、、、中东局势再度逆转，对大A多少算是一点利好。

永星

美国靠开放科研、完整产业链、AI 与新能源掌握的长期领先优势，正因自身短视政策拱手让给中国。 美方长期向外转移制造产业造成本土产业空心化，又一味加码芯片、技术出口封锁，反倒倒逼中国完成全产业链自主。如今我国在动力电池、光伏、新能源整车、开源大模型领域全面反超，完整工业配套、低成本量产能力碾压美国重建中的本土产能。 美国政客泛化安全限制、削减基础科研投入、流失全球人才，持续削弱创新根基。封锁非但没能遏制中国发展，反而加速我方技术突围，美方数十年积累的产业与技术壁垒快速瓦解，竞争主动权悄然转移。

永星

技术贴；

三条线定趋势·实战

一、三条线各司其职
• 60日线（季线）：中期趋势决策线。线上=季度内买家赚钱，心态稳；线下=被套区，拐头向下即中期走弱。

• 120日线（半年线）：长期趋势确认线。与60日线合看：60上、120下=中期反弹长期未转；两条都上拐=可靠的多转长信号。

• 250日线（年线）：牛熊分界线。线上≠牛市，但牛市一定在年线上方；线下=长期偏弱，不轻易重仓。

二、三种排列一眼定多空
• 多头排列（60>120>250，全部向上发散）：最强趋势，回调是机会，持股为主。

• 空头排列（250>120>60，全部向下发散）：最弱趋势，反弹碰线即砸，多看少动。

• 均线粘合（三条纠缠）：市场无方向，等它选边，不乱动。

三、实战铁律
• 60日线是中期开关：站上且走平上翘→参与；跌破3天收不回→减仓。

• 年线走平上翘是长线发令枪：站回年线+年线向上=长线资金认可。

• 金叉死叉看位置：年线上方金叉是中继，年线下方金叉可能是下跌中继反弹。

• 乖离太大必回归：股价远离60日线超20%、远离年线超30%，不追，等回踩。

四、一句话收尾
均线不预测涨跌，只告诉你现在谁赚谁亏、市场慌不慌。看懂趋势、管住手——三条长线把你钉在大方向上，剩下的交给量价和纪律。

永星

美国与伊朗之间持续13天的空袭与报复性交火，突然偃旗息鼓。然而，双方并未就实质性停火达成协议，谈判也未有明确时间表。

过去一段时间的小规模交火，挑起者始终是美国，伊朗只是被动回应。只要美军对伊朗军用或民用设施发动攻击，伊朗必然会报复，主要打击美国在中东的军事基地。
美军仍可能继续实施小规模打击，例如攻击伊朗的核设施、桥梁甚至淡水厂等关键节点。规模都不会很大，是对节点目标的攻击。目前伊朗的核设施大部分保留，战争潜力——包括大量地对地导弹和无人机——也未被摧毁，这意味着伊朗仍有反制能力。因此，短暂停火更像是双方互相施压后的过渡期，而非真正和平的开端。

内塔尼亚胡计划访美，为局势增添了新的变数。
以色列总理此行显然与美伊交火密切相关，其核心诉求是敦促美国联手进一步对伊朗施压，甚至实施“关键性的精确打击”。
原因在于，美以迄今未能达成预期目标——伊朗的核问题并没有按照美军的计划得到解决。尽管此轮冲突造成伊朗数十人死亡、部分桥梁和雷达站被毁，但对德黑兰而言远未“伤筋动骨”。
因此，以色列很可能扮演“火上浇油”的角色。傅前哨指出，只要以色列对当前结果不满意，美国就有较大可能继续对伊朗动手。而美以共同强调的“伊朗无核底线”似乎也更加遥不可及。
值得注意的是，美以伊战争与俄乌冲突之间出现了明确的“联动”迹象。伊朗近期指责乌克兰攻击了一艘位于里海的商船，而乌克兰总统泽连斯基则反指伊朗与俄罗斯存在情报联系。
乌克兰此举并非偶然：“伊朗在俄乌冲突期间向俄罗斯提供了大量无人机，甚至将生产线转移至俄罗斯，使俄方远程打击能力显著增强。乌克兰对伊朗恨之入骨，但过去缺乏直接攻击伊朗目标的手段，主要寄望于美以打击伊朗境内设施来削弱其援俄能力，但这一目标未完全达成。”此次乌克兰主动在里海动手，显然有扩大事态的意图。尽管两场战争地理上相距遥远，但在军事行动层面已被紧密联系起来。
与此同时，美国试图拉拢英国、法国等欧洲国家召开霍尔木兹海峡安全峰会，这一动向引人注目。美国之所以转向欧洲盟友，恰恰反映出其对伊朗动武难以解决根本问题。靠军事施压和打击，根本不可能完全解决霍尔木兹海峡的通行安全，反而会对全球经济造成巨大压力。而欧洲国家因俄乌战争失去俄罗斯能源供应，不得不高价从远距离进口，对中东能源的依赖更加突出。因此，美国拉欧洲入局，既是为分担政治和军事成本，也是试图在多边框架下寻找突破，但成效尚难预料。

美伊之间出现短暂平静，但各方博弈仍在加速，表面的缓和随时可能被打破，中东这把火随时可能重燃。

永星

永星 发表于 2026-7-25 00:29
7月24日，多家上市公司发布利好公告。
1，宁德时代(300750)：拟以200亿至400亿元回购股份并用于注销7月24 ...

300750宁德时代在抛出回购计划的同时，宁德时代还披露2026年中期分红方案，拟分红金额64.93亿元。“分红+注销式回购”的回报“组合拳”，既满足了投资者短期现金流需求，又通过资本结构优化提升每股含金量，构建“业绩增长—现金落袋—股权增厚”的价值闭环。

事实上，新“国九条”落地以来，越来越多上市公司打出“分红+注销式回购”的股东回报“组合拳”，A股“重回报、稳预期”的生态加速形成，推动市场投资逻辑从“炒预期、炒概念”回归“看业绩、看回报”，这既有助于在短期内稳定市场，也为长期价值投资夯实了制度与文化基础。

永星

7月27日，

A股三大指数集体上涨，截至收盘，上证指数涨1.15%，深证成指涨2.72%，创业板指涨3.16%；北证50涨2.35%。沪深两市成交额约20766.2亿元，较前一个交易日放量约1454.8亿元。

全市场5195只股票上涨、286只股票下跌，其中121只涨停、6只跌停。长鑫科技上市首日创下多项纪录，股价涨465.82%，换手率超66%，超越工商银行成为A股总市值“一哥”，全天成交额超1400亿，成为A股历史首支单日成交额突破千亿元的个股。

板块方面，玻纤、铜箔/覆铜板、脑机接口、美容护理、电子化学品、影视院线等行业以及概念涨幅居前；石油、石油石化等行业以及概念跌幅居前。